Стратегии для ИИС от КИТ Финанс.
Брокер КИТ Финанс предложил своим клиентам 4 продукта, которые нацелены на индивидуальные инвестиционные счета. Услуга реализована через КИТ Финанс (ООО), эта компания обладает всеми лицензиями, в том числе на доверительное управление активами. Компания имеет головной офис в Санкт-Петербурге. За 2015 год занимает 14-е место по оборотам на фондовой секции и 11-е место по открытым ИИС.
Продукты ИИС
ИИС Облигационый
Деньги вкладываются в облигации федерального займа (ОФЗ) – надежные, государственные бумаги. Это не доверительное управление, просто брокер покупает вам определенное количество бумаг и они лежат на счете. Купон по облигациям, на данный момент, можно получать только на ИИС, но вскоре будет возможность и на другой счет, чтобы была возможность снимать деньги и не потерять ИИС вычет.
Минимальная сумма вложений 100 000 рублей.
На странице продукта указана доходность 19,7% годовых, но это уже с 13-ти процентным вычетом, большинство брокеров, указывает отдельно доходность продукта и доход от налогового вычета. Тут, подразумевается, что инвестируем 3 года, одинаковую сумму, также сделана сноска, что доходность облигаций взята на 23.12.2014. Сейчас доходность ОФЗ ниже. Открывая ИИС сейчас, на такую доходность от облигаций рассчитывать не нужно.
Комиссии и затраты:
Купоны по ОФЗ налогом (НДФЛ) не облагаются, это преимущество государственных облигаций.
При покупке облигаций 8 рублей за сделку взимает депозитарий.
Но самое главное, для этого продукта действует тариф “КИТ-Сделка”, по которому при покупке -продаже ценных бумаг, уплачивается комиссия, 1,5% от суммы, но менее 2 800 рублей. Т.е. комиссию надо будет платить при всех покупках облигаций и при последующей продаже всего портфеля.
ИИС Доверительный
В этом продукте, КИТ Финанс (ООО) заключает с инвестором договор доверительного управления (ДУ), открывает ИИС и всё передается в распоряжение брокера. Предварительно можно выбрать из двух стратегий:
– Смешанная – это портфель из акций + облигации, на разных периодах существования в разных пропорциях.
– Облигационная – это портфель из корпоративных облигаций, наиболее надежных эмитентов (например, Лукойл, ВТБ, Промсвязьбанк и др.).
Доходность брокер не декларирует.
Минимальная сумма 300 000 рублей.
Комиссии и затраты:
– Смешанная, 2% в год от стоимости чистых активов (СЧА) + 20% от годовой прибыли.
– Облигационная, 1,5% в год от стоимости чистых активов (СЧА) + 50% от годовой прибыли, которая выше 8%, если доходность за год ниже, то комиссия не берется.
ИИС Трейдерский
По факту обычный счет для самостоятельной торговли на бирже.
Комиссии и затраты:
Если есть операции по покупке-продаже ценных бумаг, в этот день 8 рублей взимает депозитарий.
Абонентской платы за ведение счета нет.
Комиссия с оборота 0,048% (брокер)+0,01 (биржа) – тариф КИТ-Стандарт.
ИИС Структурный
На наш взгляд, наиболее интересный продукт из перечисленных у КИТ Финанс. На данный момент таких предложений по структурным продуктам нет и от других брокеров.
Структурный продукт – комбинация опционов (высокодоходных инструментов) и каких-либо надежных и низкорисковых инструментов, например, депозит или облигация.
В данном случае покупаем продукт на рост индекса РТС на 3 года.
У нас есть 2 параметра риска. Можем выбрать риск 0%, можем 5%. Это называется коэффициент участия.
Если заложили риск 0%, то имеем 35% от роста индекса.
Если заложили риск 5%, то имеем 50% от роста индекса.
Стоит сказать, что на сегодняшний день индекс РТС очень сильно упал. Индекс состоит из тех же 50-ти бумаг, что и ММВБ, но рассчитывается в долларах. На самом деле есть большая вероятность его значительного роста даже в течение 1 года. Ниже представлен график индекса РТС, с момента его появления.
Индекс РТС 1995-2015 гг*
РТС 1995-2015 гг.
* индекс РТС появился 1 сентября 1995 года, за базу расчету было принято 100 пунктов, минимальное значение 2 октября 1998 года 37,74 пункта.
Комиссии и затраты:
Здесь, нужно сказать, что это низкозатратный продукт, потому что брокер не берет плату ни за что, кроме досрочного выхода из него ранее чем через 3 года. Она составит 3% от суммы активов единоразово, но если есть некоторое время, то можно ничего не платить, т.к. поквартальный выход осуществляется без комиссии (1 раз в квартал). И больше ничего.
С чего зарабатывает брокер остается только гадать, скорее всего просто получает бесплатные, длинные деньги, с этим сейчас тоже непросто.
Минимальная сумма входа 300 000 рублей.
Также необходимо отметить, что брокер оставляет право за собой при пересмотре собственных инвестиционных взглядов, использовать вместо индекса РТС, другой более актуальный на тот момент инструмент.
